Bei der Auswahl von Investmentfonds sollte der Anleger folgende Kriterien beachten:
Hier zu unterscheiden ist die Zusammensetzung des Fondsvermögens nach diversen Anlageinstrumenten: Anlage in Standard-Aktienfonds, Spezielle Aktienfonds wie Branchenfonds, Small-Cap-Fonds oder Aktienindexfonds, Standard-Rentenfonds, spezielle Rentenfonds wie beispielsweise High-Yield-Fonds oder Rentenindexfonds, Gemischte Fonds usw.
Nach der Eingrenzung des geografischen Anlagehorizonts lassen sich beispielsweise unterscheiden: Länderfonds. Regionenfonds oder internationale Fonds.
Investmentfonds können ohne eine Laufzeitbegrenzung oder als Fonds mit einer festen Laufzeit (Laufzeitfonds) aufgelegt werden. Bei letzteren ist die Laufzeit von vornherein durch einen festgesetzten Termin befristet. Nach Ablauf der Laufzeit wird das Fondsvermögen im Interesse der Anteilinhaber verwertet und der Erlös an diese verteilt.
Die Fondsgesellschaft kann Investmentfonds mit und ohne Garantie auflegen. Wird eine Garantie gewährt, so kann sie für eine bestimmte Laufzeit hinsichtlich der Ausschüttungen gelten oder auf die Rückzahlung des investierten Kapitals oder auf die Wertentwicklung gerichtet sein.
Ein weiteres wichtiges Kriterium für die Beurteilung eines Investmentfonds vor dem Hintergrund individueller Vermögensanlageziele ist das Ausschüttungsverhalten bzw. die Ertragsverwendung eines Fonds. Das Ausschüttungsverhalten ist in den Vertragsbedingungen festgelegt. In das gesamte Ausschüttungsvolumen können grundsätzlich verschiedene Größen einbezogen werden; die im betreffenden Geschäftsjahr angefallenen ordentlichen Erträge wie Zinsen und Dividenden (= Gewinnausschüttung der im Fonds enthaltenen Unternehmen), teilweise auch die außerordentlichen Erträge wie realisierte Kursgewinne aus der Veräußerung von Wertpapieren und realisierte Bezugsrechtserlöse. Ob und in welchem Umfang die Erträge eines Fonds ausgeschüttet werden, hängt von der Anlagepolitik und dem Charakter des Fonds ab und ist in den jeweiligen Fonds-Vertragsbedingungen dokumentiert.
Die Preise der Investmentanteile, die in Deutschland öffentlich angeboten werden, lauten in den meisten Fällen auf Euro. Daneben werden aber auch Investmentanteilscheine angeboten, deren Ausgabe- und Rücknahmepreise in einer fremden Währung festgesetzt werden.
Weitere Auswahlmöglichkeiten von Fonds könnten wie folgt aussehen:
Auswahl von Investmentfonds nach …
Übersicht von Aktienfonds:
